Апдейт LTI за неделю 15.05.2023
Апдейты по идеям и портфелю
Этот раздел поста доступен для подписчиков
Сделал апдейты по идеям в нефтегазе:
Главное – Petrobras снова заплатит очень щедрый дивиденд, $0.76 на ADR или около 30% годовых + возможно позже еще байбек начнет сверху. Решил пока оставить все позиции без изменений, но вообще все чаще задаюсь вопросом, не увеличить ли еще сильнее долю Petrobras в портфеле. По остальным позициям на зарубежных рынках пока также без изменений.
На российском рынке фактически ушел дисконт во фьючерсах на доллар к споту. Пока ничего не делал, но в текущей ситуации может быть уже интереснее переложиться в замещенные бонды, возможно на следующей неделе сделаю соответствующее изменение в модельном портфеле.
Рубль на прошлой неделе заметно укреплялся, почти до 75 рублей за доллар, но к концу недели снова немного ослаб. Сложно сказать, с чем связаны последние движения, одна из гипотез, которую слышал – новости про потенциальный 20% налог на продажу ОФЗ и других облигаций, купленных с дисконтом в иностранных депозитариях. Возможно после этого арбитражные потоки приостановились и спрос на валюту снизился. По срокам совпадает, но возможно это просто совпадение.
[/wau-close]
События и новости
В Турции в воскресенье прошли выборы. Голоса уже почти посчитали, похоже что Эрдоган впереди, но ему немного не хватило до 50% и будет второй тур. Выборы в Турции важны тем, что сейчас эта страна является важным посредником между Россией и Западом, от параллельного импорта до аэропорта в Стамбуле, который стал основным международным хабом для перемещения россиян. Второй тур должен пройти 28 мая.
