Идея от подписчика – G1 Therapeutics

Summary

Автор идеи – Александр Е (alex2020 на сайте). Далее текст автора. Мнение LTI об идее в комментариях.

Дата: 11.02.2021
Компания: G1 Therapeutics
Тикер: GTHX (NASDAQ)
Цена: 30.3 USD
Тип идеи: спекулятивная краткосрочная

Идея

Предлагаю для краткосрочной спекулятивной сделки компанию из сектора фармацевтики, G1 Therapeutics. Компания разрабатывает лекарства от рака. 

Акция выросла уже в несколько раз, но все еще сохраняет хороший апсайд. Причем реализовать этот потенциал G1 может в течение недели. 

15 февраля состоится публикация решения регулятора (FDA) по основному препарату G1 – трилациклибу, можно ли начинать его продавать. Это препарат для облегчения побочных эффектов при химиотерапии разных видов рака. 

Почему я уверен в положительном решении:

• Трилациклиб очень ждут в медицинских кругах, так как аналогов нет в принципе. 
• Препарат имеет статус “Прорывной терапии”, в случае одобрения может стать стандартом лечения рака в США. 
• Препарат уже назначают больным по специальной программе, не дожидаясь одобрения FDA. 
• Обычно лекарства проходят долгие испытания из 3 фаз. Трилациклиб показал отличные результаты уже на 1 и 2 фазе, поэтому 3 фаза для одобрения не нужна.
• Решение будет принято в рамках программы ускоренной проверки (6 месяцев вместо 10). 

Компания, не дожидаясь одобрения, полностью подготовилась к коммерческому запуску: наняли и обучили агентов по продажам, зарегистрировали торговый знак. 

Дополнительные аргументы “за”:

• В 4 квартале уже пришли авансы по лицензионным соглашениям от двух других фирм.
• В компании недавно сменилось руководство. С 2014 по 2020 пост СЕО G1 занимал человек, который руководил чисто исследованиями. С 2021 года в должность CEO вступил Джек Бэйли, у которого большой опыт в коммерциализации фармацевтики. 
• В ноябре этот самый Бэйли и еще пара человек купили с рынка 59 тысяч акций.
• В 4 квартале в капитал зашел BlackRock, купив приличный пакет акций, 7%

• Компания уже делала дополнительную эмиссию акций по 60 долларов два года назад: Sept. 21, 2018 (GLOBE NEWSWIRE) — G1 Therapeutics, Inc. (Nasdaq: GTHX), a clinical-stage oncology company, today announced the closing of an underwritten public offering of 3,450,000 shares of its common stock at a public offering price of $60.00 per share.

Сам держу пакет на долгосрок (может, на годы), долгосрочный таргет 80-100 долларов. 

Но спекулятивно добираю. Сейчас бумага проторговывает уровень 30 долларов, полагаю, что на одобрении препарата достаточно быстро поднимется до 50-60 долларов. Спекулятивный апсайд 70-100%. 

В качестве бонуса начислил автору 3 месяца подписки. Если вы хотите опубликовать идею, можно сделать это сразу по ссылке или связаться с автором LTI любым удобным способом.

Комментарий LTI от 21.10.2021

Чтобы был понятен результат и текущий статус идеи, сделаю короткий комментарий. Спекулятивная часть идеи формально сработала – препарат одобрили и акции подскочили, в моменте можно было зафиксировать хорошую прибыль. Но продать акции по высокой цене можно было только на пре-маркете и менее часа после открытия торгов, затем акции начали резко падать – фактически все, кто не закрыл позицию в первые пару часов 16 февраля получили убыток, так как после этого акции не торговались выше $30.

Я участвовал в идее небольшой суммой ради интереса и быстро закрыл позицию в день новости. Специально поднял отчет IB, чтобы вспомнить результат – мне повезло быть за компьютером на пре-маркете и открытии торгов, поэтому получилось зафиксировать прибыль (колонка Realized P/L). В этом, естественно, есть большой элемент удачи – задержка на пару часов привела бы к убыткам.

Александр (автор идеи) также писал про долгосрочный интерес к компании, этот тезис пока складывается не очень удачно – с момента исходного поста акции просели более чем на 50% по состоянию на 21.10.2021. После закрытия позиции я не следил за компанией и не имею никакого мнения о ней.

Так как исходная идея была в первую очередь нацелена на спекулятивный краткосрочный рост на одобрении препарата, переношу ее в неактивные, чтобы она никого не сбивала с толку.